Theo tài liệu trình đại hội, năm 2026 TDM đặt mục tiêu sản lượng nước sản xuất đạt 75,8 triệu m³ và sản lượng nước tiêu thụ đạt 75,2 triệu m³, tương ứng tăng khoảng 15% so với kết quả thực hiện năm 2025.
Dù vậy, Công ty dự kiến tổng doanh thu năm 2026 đạt 500,8 tỷ đồng, giảm 24% so với năm trước. Trong đó, doanh thu từ hoạt động sản xuất nước ước đạt 351 tỷ đồng, tăng nhẹ. Về lợi nhuận, TDM đặt kế hoạch lợi nhuận trước thuế đạt 240,4 tỷ đồng, tăng khoảng 10%, còn lợi nhuận sau thuế dự kiến đạt gần 226 tỷ đồng, tăng 8% so với năm 2025.
Về kế hoạch đầu tư, TDM dự kiến triển khai hệ thống cấp nước khu vực Bàu Bàng với công suất thiết kế 320.000 m³/ngày đêm, nâng tổng công suất toàn hệ thống lên 350.000 m³/ngày đêm.
Giai đoạn 1 có công suất 100,000 m³/ngày đêm; trong đó phân kỳ 1 đạt 50,000 m³/ngày đêm (thực hiện giai đoạn 2024 - 2026) với tổng mức đầu tư 208 tỷ đồng (đã bao gồm VAT).
Bên cạnh đó, Công ty sẽ đầu tư tuyến ống chuyển tải nước thô D1500 từ trạm bơm Trừ Văn Thố về Nhà máy nước Bàu Bàng, với tổng vốn đầu tư dự kiến 382 tỷ đồng (đã bao gồm VAT).
TDM cho biết đang tiếp tục tìm kiếm nguồn vốn với lãi suất phù hợp để triển khai các dự án cấp nước và nâng công suất nhà máy. Hiện, Công ty đang làm việc với JICA và ADB nhằm hoàn tất các bước cuối cùng của hợp đồng vay vốn.
Muốn huy động vốn để mua cổ phần BWE
Ngoài kế hoạch kinh doanh, Đại hội cũng dự kiến xem xét phương án phát hành cổ phiếu nhằm tăng vốn điều lệ cho Công ty. Cụ thể, TDM dự kiến chào bán hơn 12,22 triệu cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu theo tỷ lệ 100:11, với mức giá dự kiến 45.000 đồng/cổ phiếu.
Nếu hoàn tất đợt phát hành, doanh nghiệp ước tính thu về gần 550 tỷ đồng. Theo phương án sử dụng vốn, khoảng 452,6 tỷ đồng sẽ được dùng để đầu tư mua cổ phần của CTCP – Tổng Công ty Nước – Môi trường Bình Dương (BWE) trong đợt phát hành thêm cổ phiếu ra công chúng cho cổ đông hiện hữu của doanh nghiệp này. Số tiền còn lại, khoảng 97,3 tỷ đồng, dự kiến được sử dụng để bổ sung vốn lưu động và thanh toán nợ vay ngân hàng.
Thời gian dự kiến sử dụng nguồn vốn này từ năm 2026, sau khi BWE được phép phân phối cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu và khi TDM được phép sử dụng nguồn vốn thu được từ đợt chào bán.
Về phương án phân phối lợi nhuận, năm 2025, Công ty dự kiến trả cổ tức tỷ lệ 13%, tương ứng giá trị 144,4 tỷ đồng. Ngày chốt quyền dự kiến 15/04 và thanh toán từ ngày 29/05. Sang năm 2026, Công ty tiếp tục duy trì cổ tức ở mức 13%.
Nhìn lại năm 2025, TDM ghi nhận sản lượng sản xuất đạt 65,9 triệu m³ và sản lượng tiêu thụ đạt 65,6 triệu m³, cùng giảm 7% so với năm 2024. Do đó, doanh thu từ hoạt động sản xuất nước giảm 29%, xuống còn gần 348 tỷ đồng. Dù vậy, lãi ròng năm 2025 vẫn tăng nhẹ 3%, đạt gần 210 tỷ đồng và vượt 8% kế hoạch đề ra.
Trên thị trường chứng khoán, đóng cửa phiên giao dịch ngày 05/03, cổ phiếu TDM giảm 0,35%, còn 57.700 đồng/CP.
Hà Trần (t/h)
